一、价格回顾
1、国产矿价格回顾
本周国产铁精粉价格指数持涨运行,唐山66%精粉指数1104元/吨涨22元/吨,环比上周涨2.03%;承德65%钒钛价格指数990元/吨上周持稳;霍邱65%造球精粉指数1124元/吨涨28元/吨,环比上周持涨2.62%。
表一:主要地区铁精粉周度价格变化
地区 |
品种 |
2023/10/27 |
2023/10/20 |
涨跌值 |
涨跌幅(%) |
华北 |
迁安66%中钛精粉 |
868 |
878 |
-10 |
↓1.14 |
承德65%钒钛粉 |
990 |
1005 |
-15 |
↓1.49 |
|
山西65%中硫精粉 |
880 |
885 |
-5 |
↓0.56 |
|
东北 |
朝阳66%精粉 |
834 |
840 |
-6 |
↓0.71 |
华东 |
繁昌65%精粉 |
1110 |
1110 |
0 |
- |
华中 |
大冶63%精粉 |
1030 |
1010 |
20 |
↑1.98 |
华南 |
昌江63%精粉 |
903 |
914 |
-11 |
↓1.20 |
西南 |
云南64%精粉 |
982 |
982 |
0 |
- |
西北 |
哈密63%精粉 |
760 |
760 |
0 |
- |
备注:迁安、山西、朝阳价格为湿基不含税出厂价,其他地区价格为干基含税出厂价;迁安66%中钛指0.5-0.8钛,山西65%中硫指0.5硫 |
表二:重点区域价差表
区域对比 |
2023/10/27 |
2023/10/20 |
变化值 |
变化幅度(%) |
唐山66%中钛-鞍山66% |
62 |
76 |
-14 |
↓18.42 |
唐山66%中钛-代县65%中硫 |
-18 |
-9 |
-9 |
↑100 |
代县65%中硫-枣庄65%低硫 |
-250 |
-265 |
15 |
↓5.66 |
宽城65%钒钛-四川61%钒钛 |
75 |
90 |
-15 |
↓16.67 |
2、内外矿价格走势
本周内矿价格走势表现为小幅扩大,临近周末相对明显。周内相较于进口矿,铁精粉价格受成本及资源供应影响价格较为坚挺,临近周末价格和进口矿同步上行,价差整体呈走扩趋势。
二、基本面-需求端
1、消耗变化
本周钢厂国产铁精粉日耗总量为92.26万吨,增0.80万吨,环比增0.88%。
表四:分区域钢厂铁精粉日耗
地区 |
2023/10/27 |
2023/10/20 |
涨跌值 |
涨跌幅(%) |
东北 |
16.57 |
16.20 |
0.37 |
↑2.28 |
华北 |
35.52 |
35.36 |
0.16 |
↑0.45 |
华东 |
15.84 |
15.92 |
-0.08 |
↓0.50 |
华南 |
11.48 |
10.89 |
0.59 |
↑5.42 |
沿江区域 |
12.84 |
13.10 |
-0.26 |
↓1.98 |
2、钢厂铁精粉库存走势
本周钢厂国产铁精粉库存为86.42万吨较上周价3.73万吨,环比降4.14%。本周铁精粉价格上行明显,钢厂以消耗库存为主,放缓采购节奏,库存稍有下降。
- 下周预测
本周情况来看,受宏观及市场消息影响,期货上行为主,市场心态提振,钢厂亏损持续,采购节奏放缓,多以消耗库存为主。目前精粉价格在期货带动及成本支撑下趋强,市场参与者多认为下周市场稳中趋强运行。
Mysteel针对下周市场走势情况,对部分钢厂、矿山、选厂进行了调研,其中,37.50%客户看好下周市场,43.75%客户认为下周市场价格稳,18.75%客户认为有下跌可能。
四、附录
1、成交概览:
表五:本周铁精粉成交概览
本周国产矿市场成交汇总表 |
|||||
成交日期 |
地区 |
品名 |
成交价 |
涨跌 |
结算方式 |
9月25日 |
湖北鄂州 |
1132 |
↓3 |
干基含税出厂价 |
|
安徽霍邱 |
65%造球精粉 |
1132 |
↓3 |
干基含税出厂价 |
|
河北武安 |
1030 |
↓30 |
湿基不含税出厂价 |
||
河北迁安 |
66%酸粉 |
1160 |
↑10 |
干基含税现汇出厂价 |
|
安徽马鞍山 |
65%造球精粉 |
1100 |
↑20 |
干基含税出厂价 |
|
安徽马鞍山 |
65%造球精粉 |
1120 |
↑20 |
干基含税出厂价 |
|
河北武安 |
65.5%酸粉0.2钛 |
880 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北武安 |
62.5%碱粉0.2钛 |
840 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
山东枣庄 |
65%铁精粉 |
1140 |
↓20 |
干基含税现汇出厂价 |
|
江苏盐城 |
1080 |
↓5 |
干基含税出厂价 |
||
云南玉溪 |
60%铁精粉 |
795 |
↑15 |
干基含税现汇出厂价 |
|
辽宁鞍山 |
860 |
- |
湿基不含税出厂价 |
||
辽宁辽阳 |
65%酸粉 |
820 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
辽宁建平 |
67%酸粉低钛 |
880 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北迁西 |
1120 |
- |
干基含税现汇到厂价 |
||
山西岚县 |
赤铁精粉 |
1039 |
- |
干基不含税出厂价 |
|
山西岚县 |
磁铁精粉 |
1019 |
- |
干基不含税出厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉0.7钛 |
1110 |
↓10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北滦州 |
66%酸粉 |
1119 |
- |
干基含税现汇出厂价 |
|
河北京唐港 |
66%酸粉 |
1090 |
- |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北京唐港 |
1190 |
- |
干基含税现汇到厂价 |
||
安徽庐江 |
65%造球精粉 |
1130 |
↑20 |
干基含税出厂 |
|
9月26日 |
河北滦州 |
66%酸粉 |
1109 |
↓10 |
干基含税现汇出厂价 |
辽宁朝阳 |
64%酸粉 |
800 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉 |
1120 |
↓20 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁安 |
69%酸粉 |
1220 |
↓20 |
干基含税现汇到厂价 |
|
辽宁北票 |
66%酸粉低钛 |
850 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
9月27日 |
河北滦州 |
66%酸粉 |
1109 |
- |
干基含税现汇出厂价 |
河北迁安 |
66%酸粉0.7钛 |
1120 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北遵化 |
66%酸粉 |
1105 |
↓5 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉 |
1120 |
↓10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
9月28日 |
安徽繁昌 |
64%烧结精粉 |
*1070 |
|
干基含税出厂价 |
河北滦州 |
66%酸粉 |
*1113 |
|
干基含税现汇出厂价 |
|
河北滦州 |
66%酸粉 |
1113 |
↑4 |
干基含税现汇出厂价 |
|
山东枣庄 |
65%铁精粉 |
1130 |
↓10 |
干基含税现汇出厂价 |
2、分区域市场回顾
【华北】
本周唐山市场铁精粉价格先抑后扬,整体较上周末累计下滑10-15,需求尚可,成交一般。66%酸粉:迁安868,迁西858,遵化860;69%酸粉:迁安941,遵化937,迁西948;60%低流程粗粉770左右。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)本周唐山铁精粉市场供需状况并没有明显变化,受上下游及期货市场大幅震荡影响,唐山市场铁精粉价格呈现先抑后扬走势,但由于钢厂亏损持续加剧,采购更加谨慎,对上涨趋势尽量压制,反弹幅度与速度都不及矿企预期,受当地环保二级响应影响,矿选企业有停产计划,因此挺价心态更加明显,出货积极性不高,周五当地主导钢厂招标仍有继续上调的可能。预计下周唐山地区国产矿市场价格震荡运行。
本周邯邢铁精粉市场价格涨15。截至目前,武安65%碱粉参考价955。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)供应端来看,本地矿企维持正常生产出货,资源以区域内流通为主;周初跟随本地主导大矿上调结算价格,整体订单量尚可,周内铁矿石期货盘面尾盘拉涨,矿企观望心态浓郁。需求端来看,选厂因原料紧缺,成本高企,多随行就市;周边资源偏紧,贸易商价高不认采,询货积极性一般,市场成交稍显冷清;钢厂受烧结限产影响,铁精粉需求稍有减弱,多观后市。
综合来看,周内铁矿石盘面先抑后扬,近期本地钢厂盈利情况低迷,受环保限产政策影响铁矿石采购积极性一般,对精粉价格支撑较弱,预计下周邯邢国产矿市场弱稳运行。
本周山西国产铁矿石矿市场价格环比上周弱势运行为主。截至目前。62%球团含税价1230-1240;山西代县65%精粉:中硫精粉875-885,中高硫精粉865-875,低硫精粉885-895。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)目前虽原平、繁峙个别企业有恢复生产,但恢复量有限,区域内资源供应依旧偏紧,加之本周期货上行,周边市场价格有所上调,持货厂商报价多持稳。需求端来看,因代县资源供应稳定性及资源性价比整体欠佳,多于周边地区询货,区域内价格支撑弱势,且因整体需求弱势,区域内活跃度欠佳。综上所述,山西国产铁矿石市场供需弱势明显,且短期内局面持续,在周边市场带动性,预计下周市场稳中趋强运行。
【东北】
本周辽宁市场铁精粉价格涨跌互现。目前65%酸粉:鞍山大矿830,鞍山选厂795-805;辽阳选厂800-810涨5;本溪选厂800-810涨10;66%酸粉:本溪大矿840,辽阳大矿850,建平中钛825-835降13,建平低钛855-865,朝阳低钛830-835降8;北票中钛820-830降8。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)
本周周初辽东受市场走势偏弱影响,矿选挺价心态受挫,贸易商出手谨慎,观望后市为主,报价略有下调;辽西周边市场下行,影响辽西矿选心态稍有松动,资源日趋紧张,市场资源仅少量流通。周中辽东在宏观利好消息带动下,矿选企业看涨后市心态明显,报价上调;辽西主导钢企采购价下压20,市场承压下行,矿选企业报价松动。周后期受进口矿价格上涨影响,个别企业报价小幅上调,但贸易商对高价认可度较低,观望后市为主;辽西矿选企业多关注当地主导钢厂收货情况,市场整体多以观望为主,交投氛围略显冷清。本周辽宁市场铁精粉价格变化幅度较小,下周当地主导钢厂即将调价,经测算,采购价较中旬持稳或小幅下降,但当前铁矿石期货价格持续高位震荡运行,矿选企业对低价询货认可度偏低,故因此预计辽宁市场铁精粉价格或将持稳运行。
【华东】
本周山东市场铁精粉价格涨跌互现。截至目前,莱芜64%碱粉、沂水65%酸粉干基不含税承兑出厂984涨15,淄博64%碱粉干基含税现汇出厂1130降10,枣庄65%精粉干基含税出厂1130降20。(单位:元/吨)供应端来看,莱芜区域长协为主的大矿正常生产,其资源以区域内流通为主;淄博地区个别矿企报价坚挺,走货于武安地区钢厂,周末铁矿石期货尾盘拉涨,市场情绪有所好转;枣庄区域个别矿企因报价高于市场接受度低,故下调报价,本地钢厂及贸易商刚需采购,几无库存;需求端看,贸易商周初活跃度不佳,于某大矿报价下调后少量采购;钢厂利润仍有亏损,按需采购,多观后市。综合来看,现下游成材需求尚可,伴随周内铁矿石期货整体震荡上行,钢厂刚需采购对精粉价格稍有支撑,因此预计下周山东国产矿市场价格稳中偏强运行。
本周安徽市场铁精粉价格降5。截至目前,庐江65%造球精粉1110降5,繁昌65%烧结精粉1090-1110。(干基含税出厂价;单位:元/吨)
供应端来看,继上周五期货跳水后,周初仍在低位震荡,矿企受此影响情绪稍有不佳,叠加钢厂采购积极性有所转弱,为考虑出货报价有所下调,周后报价以稳为主,多观市场变动;选厂方面因本地市场需求较少,订单难寻,但报价多坚挺低不认出,周后期受连铁强势上行提振报价上涨。需求端来看,有采购需求的钢企以少量补库为主,维持低库存运行,有个别钢企为降成本采购非主流货,其余钢厂因库存普遍尚可,询货并不积极,整体成交氛围一般。综合来看,钢厂利润承压下行,后期压价心态或愈加强烈,但目前铁水止降叠加下游成材去库尚可,后期钢厂原料需求下降空间不大,伴随连铁持续偏强,精粉价格仍有支撑,预计下周安徽市场铁精粉价格稳中偏强运行。
【西南】
本周云南国产矿市场价格稳。腾冲64%铁精粉790,60%铁精粉740;玉溪65%铁精粉1089,60%铁精粉795,64%铁精粉982。(干基含税现汇出厂价;单位:元/吨)供应端,本周区域矿企维持正常生产,矿企订单供不应求且外来订单增加,厂内几无库存。因订单充足叠加资源整体偏紧,矿企心态坚挺。需求端,钢厂按需补库为主,但近期利润严重下滑,压价心态强烈,部分钢企实施减产措施,后期原料需求或有下降。综合来看,目前市场供需双方仍显僵持,但钢厂减产对原料需求影响有限,短期内区域市场供弱需强状态或将维持,预计下周云南国产矿市场稳中偏强运行。
本周四川国产矿市场价格稳。攀西56%钒钛铁精粉590,61%高品钒钛铁精粉800,巴中61%铁精粉价格874。(干基不含税现汇出厂价;单位:元/吨)供应端,攀西主导矿企正常生产,区域原料供应尚可。因西南钢企亏损严重矿企保价心态渐起。需求端,本周个别钢企高炉停产检修,其余钢企正常生产,执行订单为主,因利润欠佳致采购谨慎,本地市场交投氛围一般。综合来看,目前四川市场供应相对宽松,钢企严重亏损状态下原料需求趋弱,精粉价格支撑不足,预计下周四川国产矿市场稳中偏弱运行。