Mysteel周报:国产铁矿石价格偏强运行 交投氛围尚可(9.15-9.22)
一、价格回顾
1、国产矿价格回顾
本周国产铁精粉价格指数偏强运行,唐山66%精粉指数1111元/吨涨11元/吨,环比上涨1%;承德65%钒钛价格指数1020元/吨涨10元/吨,环比上涨1.01%;霍邱65%造球精粉指数1123元/吨降12元/吨,环比下跌1.07%。
表一:主要地区铁精粉周度价格变化
地区 |
品种 |
2023/9/22 |
2023/9/15 |
涨跌值 |
涨跌幅(%) |
华北 |
迁安66%中钛精粉 |
885 |
885 |
0 |
- |
承德65%钒钛粉 |
1020 |
1000 |
20 |
↑2.00 |
|
山西65%中硫精粉 |
895 |
880 |
15 |
↑1.70 |
|
东北 |
朝阳66%精粉 |
830 |
805 |
25 |
↑3.11 |
华东 |
繁昌65%精粉 |
1100 |
1080 |
20 |
↑1.85 |
华中 |
大冶63%精粉 |
1010 |
990 |
20 |
↑2.02 |
华南 |
昌江63%精粉 |
937 |
899 |
38 |
↑4.23 |
西南 |
云南64%精粉 |
982 |
982 |
0 |
- |
西北 |
哈密63%精粉 |
740 |
740 |
0 |
- |
备注:迁安、山西、朝阳价格为湿基不含税出厂价,其他地区价格为干基含税出厂价;迁安66%中钛指0.5-0.8钛,山西65%中硫指0.5硫 |
表二:重点区域价差表
区域对比 |
2023/9/22 |
2023/9/15 |
变化值 |
变化幅度(%) |
唐山66%中钛-鞍山66% |
60 |
75 |
-15 |
↓20.00 |
唐山66%中钛-代县65%中硫 |
-15 |
0 |
-15 |
- |
代县65%中硫-枣庄65%低硫 |
-265 |
-280 |
15 |
↓5.36 |
宽城65%钒钛-四川61%钒钛 |
82 |
62 |
20 |
↑32.26 |
2、内外矿价格走势
本周唐山精粉与主流进口矿品种价差小幅扩大趋势。本周期货价格震荡波动较为明显,虽周中期货价格见顶跳水,但周后期价格上行较为明显,同时外矿价格上行,但内矿变化趋后,价格并未有明显波动,故因此本周内外矿价差呈小幅扩大趋势。
二、基本面-供应端
部分地区因复产以及增产影响,本周国产铁精粉整体供应有所上涨,矿山精粉库存连续十期下降至历史最低位,但降幅稍有放缓。
产量和区域变化:
本周186家矿山企业铁精粉日均产量为51.54万吨,较前期涨0.46万吨,环比涨0.91%。华东个别前期停产矿山周期内复产,加之华北个别检修矿山复产,矿山精粉产量稍有增加,其他多维持常规生产。
表三:重点地区铁精粉产量变化
地区 |
2023/9/21 |
2023/9/7 |
变化值 |
变化幅度(%) |
东北 |
11.92 |
11.9 |
0.02 |
↑0.17 |
华北 |
19.79 |
19.71 |
0.08 |
↑0.41 |
华东 |
8.09 |
7.69 |
0.4 |
↑5.20 |
华南 |
0.39 |
0.39 |
0 |
- |
华中 |
1.53 |
1.53 |
0 |
- |
西北 |
3.18 |
3.16 |
0.02 |
- |
西南 |
6.65 |
6.71 |
-0.06 |
↓0.89 |
三、下周预测
本周情况来看,矿山供应较上周有一定幅度增加,且矿山去库现象较为明显;需求端来看,临近国庆假期,钢厂节前补库行为明显,生产积极性较高。
Mysteel针对下周市场走势情况,对部分钢厂、矿山、选厂进行了调研,其中,18.75%客户看好下周市场,68.75%客户认为下周市场价格稳,12.50%客户认为有下跌可能。
四、附录
1、成交概览:
表五:本周铁精粉成交概览
本周国产矿市场成交汇总表 |
|||||
成交日期 |
地区 |
品名 |
成交价 |
涨跌 |
结算方式 |
9月18日 |
河北武安 |
1060 |
↑30 |
湿基不含税出厂价 |
|
安徽霍邱 |
65%造球精粉 |
1135 |
↑24 |
干基含税出厂价 |
|
山东兰陵 |
65%铁精粉 |
1180 |
↓20 |
干基含税现汇出厂价 |
|
安徽庐江 |
65%造球精粉 |
1110 |
↑30 |
干基含税出厂价 |
|
河北武安 |
66%碱粉 |
1099 |
↑34 |
干基不含税承兑自提价 |
|
河北武安 |
1017 |
↑34 |
干基不含税承兑自提价 |
||
内蒙古赤峰 |
65.5%碱粉 |
705 |
↑5 |
湿基不含税出厂价 |
|
江苏盐城 |
1070 |
↓5 |
干基含税出厂价 |
||
河北武安 |
65.5%酸粉低钛 |
880 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北武安 |
62.5%碱粉低钛 |
840 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
山西岚县 |
赤铁精粉 |
1039 |
↑35 |
干基不含税出厂价 |
|
山西岚县 |
磁铁精粉 |
1019 |
↑35 |
干基不含税出厂价 |
|
河北京唐港 |
1110 |
↑20 |
干基含税现汇到厂价 |
||
河北滦州 |
66%酸粉 |
1118 |
- |
干基含税现汇出厂价 |
|
辽宁辽阳 |
810 |
- |
湿基不含税出厂价 |
||
辽宁鞍山 |
65.5%酸粉 |
825 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
安徽池州 |
62%回转窑球团 |
1150 |
↑10 |
干基含税出厂价 |
|
安徽马鞍山 |
65%造球精粉 |
1080 |
↑20 |
干基含税出厂价 |
|
安徽马鞍山 |
65%造球精粉 |
1100 |
↑20 |
干基含税出厂价 |
|
辽宁朝阳 |
64%铁精粉 |
810 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉0.7钛 |
1110 |
↑5 |
干基含税现汇到厂价 |
|
内蒙古赤峰 |
65%精粉 |
1135 |
↑39 |
干基含税出厂价 |
|
9月19日 |
河北滦州 |
66%酸粉 |
1119 |
↑1 |
干基含税现汇出厂价 |
江苏盐城 |
64%烧结精粉 |
1080 |
↑10 |
干基含税出厂价 |
|
内蒙古包头 |
66%酸粉 |
1130 |
- |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北京唐港 |
66%酸粉 |
1110 |
- |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉0.7钛 |
1120 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁西 |
66%酸粉 |
1110 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉 |
1130 |
↑20 |
干基含税现汇到厂价 |
|
河北迁安 |
1230 |
↑20 |
干基含税现汇到厂价 |
||
福建三明 |
64%精粉 |
980 |
↑60 |
干基含税到厂价 |
|
9月20日 |
山东兰陵 |
65%铁精粉 |
1160 |
↓20 |
干基含税现汇出厂价 |
河北滦州 |
66%酸粉 |
1119 |
- |
干基含税现汇出厂价 |
|
河北迁安 |
66%酸粉 |
1130 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
山东枣庄 |
64%碱粉 |
1190 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
辽宁辽阳 |
65%酸粉 |
820 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北滦州 |
66%酸粉 |
1119 |
- |
干基含税现汇出厂价 |
|
江苏盐城 |
64%烧结精粉 |
1085 |
↑5 |
干基含税出厂价 |
|
9月21日 |
内蒙古赤峰 |
65.5%碱粉 |
710 |
↑5 |
湿基不含税出厂价 |
辽宁鞍山 |
65%酸粉 |
820 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
辽宁建平 |
66%酸粉低钛 |
850 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
辽宁建平 |
66%酸粉低钛 |
860 |
- |
湿基不含税出厂价 |
|
河北迁西 |
66%酸粉 |
1120 |
↑10 |
干基含税现汇到厂价 |
|
9月22日 |
安徽池州 |
62%回转窑球团 |
1180 |
↑30 |
干基含税出厂价 |
辽宁辽阳 |
66%烧结粉 |
885 |
↑25 |
湿基不含税出厂价 |
2、分区域市场回顾
【华北】
本周唐山铁精粉市场窄幅震荡,交投情绪一般。66%酸粉:迁安885降5、迁西880涨5、遵化875降5;69%酸粉:迁安965降5、迁西955涨5,遵化960;60%粗粉770-780
自周初开始当地铁精粉价格小幅上扬,供需双方多观望市场变动,市场成交一般,直至周四受期货大幅下行影响,当地矿选企业挺价心态稍有缓和。但由于临近节前补库,当地矿山及选厂均表示目前资源仍然比较紧张,且钢厂需求较大,整体价格难以下调。复产矿山整体影响量偏低,第二批复产企业暂未确定,周边承德等地矿企库存也处于低位,外购资源也相对紧张,因此下周供应状况不会出现明显改善,价格走势主要看上下游市场变化,但按照目前走势下周预计会持稳运行。
本周邯邢铁精粉市场价格涨30。截至目前,武安65%碱粉参考价1060。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)
供应端来看,在产矿企维持正常生产出货,周内武安新增一座矿山复产,目前尚处于试车阶段,矿石开采量有限。区域内矿企周初跟随本地主导大矿上调结算价格,以执行长协钢厂订单为主,周内因连铁震荡幅度较大叠加本地精粉资源偏紧,报价坚挺,钢厂接受度欠佳,市场参与者心态转弱;选厂因原料紧缺,成本高企,多随行就市;贸易商询货积极性一般,多观周边市场动态;需求端,钢厂跨省采货以长协订单为主,原料价格上涨导致其利润收窄,周内询盘谨慎。
综合来看,钢厂当前利润承压压价心态强烈,伴随铁矿石盘面波动较大,对精粉价格支撑较弱,周末大矿有下调趋势,预计下周邯邢国产矿市场持弱运行。
本周山西国产铁矿石矿市场价格环比上周涨20。截至目前。62%球团含税价1240-1250;山西代县65%精粉:中硫精粉895-905,中高硫精粉885-895,低硫精粉905-915。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)
区域内主导矿山报价上行,精粉资源匮乏明显,代县区域仅个别选厂在产,产量低位。临近小长假,钢厂补库需求在即,持货矿选报价坚挺上行,议价空间有限。需求端来看,仅钢厂仍在代县维持采购,但资源供应稳定性不高,加之性价比弱势,仅个别有少量询货,整体询货压价困难,随行就市为主。球团方面,代县仅个别球团厂在产,价格上行明显,整体市场活跃度不佳。综上所述,山西国产铁矿石市场供需两弱明显,但资源紧张局面短期或难有改善,一定程度上对价格仍有支撑,预计价格稳中趋强运行。
【东北】
本周辽宁市场铁精粉价格偏强运行。目前65%酸粉:鞍山大矿850,鞍山选厂815-825;辽阳选厂815-825;本溪选厂815-825;66%酸粉:本溪大矿860,辽阳大矿885,建平中钛835-845,建平低钛860-870,朝阳低钛825-835;北票中钛815-825。(湿基不含税出厂价;单位:元/吨)
本周周初辽东受进口矿价格走强影响,加之临近主导钢厂调价,部分大矿对市场存在上涨预期,报价小幅上涨,而贸易商询盘较为积极,市场整体交投气氛较为活跃;辽西受本地钢厂采购价上调影响,本地矿选企业心态明显好转,持货高要凸显,供需双方矛盾渐浓。周中辽东受主导钢厂调价大幅上涨影响,矿选企业心态提振,报价上涨,辽西受近期当地主导钢厂调价上涨影响,加之内蒙部分钢厂跨地区采购增多,矿选挺价心态强,多数对后市存上涨预期,故矿选报价略有涨幅。周后期辽宁市场整体受前期铁矿石期货价格见顶回落影响,多数矿选对后市持观望态度,只有部分企业因资源偏紧问题,持货高要,报价上涨。
本周辽宁市场铁精粉价格整体偏强运行,下周即将进入国庆假期,钢厂节前补库陆续完成,对铁粉需求下降会一定程度会影响当前市场价格,但当前本地精粉价格处于向上态势,矿选企业对后市看涨心态浓郁,综上所述,预计辽宁市场铁精粉价格或将稳中偏强运行。
【华东】
本周山东市场铁精粉价格涨跌互现。截至目前,莱芜64%碱粉、沂水65%酸粉干基不含税承兑出厂1017涨34,淄博64%碱粉干基含税现汇出厂1160,枣庄65%精粉干基含税出厂1160。(单位:元/吨)
供应端来看,本地在产大矿正常生产,其资源以区域内流通为主,个别矿企周末有计划检修3-4天,预留库存以维持正常供应;枣庄区域,受铁矿石盘面震荡影响加之钢厂利润收缩,跨区域出货略有减少,故报价先涨后跌,市场接受度稍有上升;需求端看,本地贸易商接货意愿减弱,以执行钢厂前期订单为主,观望心态渐浓;近期原料上涨本地钢厂利润进一步挤压,维持按需补库,多观后市。
综合来看,钢厂节前补库基本完成,伴随铁矿石盘面波动较大对精粉价格支撑不足,因此预计下周山东国产矿市场价格稳中偏弱运行。
本周安徽市场铁精粉价格涨20-30。截止目前,庐江65%造球精粉1100涨30,繁昌65%烧结精粉1080-1100涨20。(干基含税出厂价;单位;元/吨)
供应端来看,矿企虽本周成交几无,但因订单充足,伴随钢厂节前补库操作较频繁,报价较之前明显上涨;选厂报价多坚挺,周后期连铁虽有见顶回落现象,但选厂并未受此影响情绪低迷,仍考虑原料成本高企低价不认出,多执行订单观望市场;供应端来看,周初钢厂补库需求一般,但临近假期询盘较积极,考虑矿选报价偏高多观望心态,仅个别钢厂尚可接受,但资源难寻,成交近无,周中后期连铁有下行趋势,部分钢厂有意探底补库,其余钢厂仍观望市场,高价不认采,询货谨慎。
综合来看,目前区域内矿企几无库存,本地钢厂节前仍有补库需求,铁精粉价格尚有支撑,但考虑钢厂利润承压下行,压价心态强烈,预计下周安徽市场铁精粉价格持稳运行。
【西南】
本周云南国产矿市场价格稳。腾冲64%铁精粉790,60%铁精粉740;玉溪65%铁精粉1068,60%铁精粉760,64%铁精粉982。(干基含税现汇出厂价;单位:元/吨)
供应端,本周区域矿企维持正常生产,资源以区域内流通为主。受前期主导矿企停产检修和钢企节前补库需求增加影响,本地资源供给趋紧,矿企几无库存,看涨后市。需求端来看,钢企对于市场金九银十的期待增加,采购积极性有所提高,跨省采购操作明显增加。
综合来看,目前市场供需双方基本维持平衡,资源偏紧情况日渐增加,钢厂对于原料需求增大,精粉价格仍有支撑,预计下周云南国产矿市场偏强运行。
本周四川国产矿市场价格主稳个涨。攀西56%钒钛铁精粉610、61%高品钒钛铁精粉820,巴中61%铁精粉价格874涨30。(干基不含税现汇出厂价;单位:元/吨)
供应端,本周三开始攀西主导矿企停产检修,预计7-15天。周内矿企库存低位叠加停产影响,矿企挺价心态浓郁,报价暂无调整。需求端来看,前期受主导钢企招标价格下调影响,钢企有意压价询货,但矿企挺价心态坚决并开始停产检修,致使川内钢企节前补库压力增大,钢企被动接受。
综合来看,目前整体市场供需僵持明显,钢企虽有压价心态,但矿企停产检修影响川内原料供给,预计下周四川国产矿市场持稳运行。