2022年7月7日，2022第十六届铁矿石国际市场研讨会在青岛香格里拉酒店盛大召开。本届研讨会为期三天。嘉吉金属特别邀请嘉吉风险管理部门，嘉吉恒瑞风险管理（海南）有限公司共同参会，并由期权交易员李恺就“场外衍生品业务在铁矿石价格风险管理中的作用”同与会嘉宾进行了深入的探讨，旨在为钢铁产业链中的产业客户及金融客户提供场外衍生品和含权贸易服务，更好地服务中国实体经济，以助力行业与客户业务蓬勃发展。
李恺首先对企业实行风险管理的必要性进行了解释。在国际大宗商品市场的变化快速且复杂的当下，风险管理策略可以带来利润保护、稳定预算、降低波动、保持竞争力的优势。利用场外衍生品工具可以从价格风险管理、提高资金使用效率、构建多策略组合、减小资金流动性风险这几个方面帮助企业进行风险管理。
中国市场逐渐成为焦点
伴随着国内大宗商品期货市场、衍生品市场逐渐完善，市场参与者增加，杠杆率逐渐提高，以及疫情之下中国经济政策和发展的特殊性，很多放眼全球的交易者、投资者会更加关注中国市场。中国是铁矿石消费的大国，因此，铁矿石也是中国市场备受关注的重要板块之一。市场焦点的变化，将导致行情波动越发剧烈和难以琢磨，因此，生产企业和贸易企业对于风险管理的需求也日益增加。
随后，李恺指出，适时选择应用合适的风险管理策略，能够帮助企业稳定现金流，制定可预测的预算管理，降低企业的生产利润或是成本的波动性。
核心竞争力：正确拆解丰富的场外衍生品结构
运用场外衍生品是企业进行风险管理的有效工具之一。通过参与场外衍生品交易，能够帮助企业锁定成本和收益，进行价格风险管理；提高资金使用效率；通过构建多策略组合，适应不用市场观点和市场情况。
市场环境日趋复杂，单纯线性结构或策略已经不能满足市场参与者的要求。在主流市场，常规的场外衍生品结构有15—20种，而嘉吉公司方案库有超过两百种结构。通过演示铁矿石采购者在牛市的解决方案示例、钢材销售者在熊市的解决方案示例以及有刚性采销需求者在震荡市的解决方案示例，李恺进一步剖析了运用场外衍生品进行风险管理的优势。
凭借超过155年备受认可的全球大宗商品市场风险管理经验，以及深耕黑色金属行业逾40年积淀的深度市场洞察力，嘉吉将世界各地的铁矿石开采商与钢厂连接起来，并为他们以及钢铁终端用户提供包括铁矿石与钢铁实货贸易、技术营销、金融解决方案乃至定制化风险管理解决方案等广泛服务，同时为全球投资者和产业顾客提供其他领域，例如农产品、能源化工等领域的风险管理方案。目前嘉吉已为全球超100个品种提供过风险管理方案。
