国际干散货运输市场周报(1.20-1.27)
2005-01-31 00:00 来源： 我的钢铁
中国对铁矿石和大豆的需求使国际干散货运输市场在本周结束了近二周的下滑，开始回升，代表国际干散货市场总体走势的BDI指数1月27日报收于4396点，比上一周对应交易日上涨38点。三大船型中，由于中国铁矿石采购活动增多，好望角型船市场率先强劲上扬，太平洋地区涨幅超过10%，BCI指数大涨317点报收于6028点，四条航线平均期租水平涨幅为7.5%报收于70129美元/天；巴拿马型船市场周后期也有小幅回升，但仍未超过上周对应交易日水平，BPI指数降45点报收于4217点，四条航线平均期租水平基本与上周对应交易日持平，报收于34199美元/天，2月份美湾粮食出口呈增多趋势，中国对巴西大豆需求增加，该船型后势将有不错表现；灵便型船市场仍处于调整之中，BHMI指数下降1409点，报收于26472点。
本周市场热点仍是国际铁矿石新年度价格谈判。日前CVRD公开宣称将把铁矿石价格提高90%以反映市场真实需求。因为从2001年底到2004年底国际热轧钢价格从199美元/吨涨257%到了711美元/吨，钢板价格从153美元/吨涨到520美元/吨,而铁矿石价格只从19.5美元/吨涨26.3%到24.63美元/吨。"全球钢铁公司能够在3年内连续涨价，说明需求仍非常强劲，为此我们有充足理由提高矿产品价格。"该公司反驳针对这次提价的过度批评，表示钢铁公司能够把这部分增加成本转嫁给消费者，钢铁公司已经消化澳大利亚炼焦煤大幅提价，从2005年1月份起从58美元/吨涨到125美元/吨。按700公斤炼焦煤炼1吨钢材公式计算，占钢铁成本30%的炼焦煤这次提价将使每吨钢增加成本47美元，每年进口1300万吨炼焦煤的巴西钢铁业将为此被削去9亿美元利润。CVRD的立场使它与长期商业伙伴世界第二大阿塞勒钢铁公司矛盾公开化，今年的原料定价之路将比较坎坷。
价格冲突背后有更深一层的意义。传统上铁矿石公司和钢铁公司之间是一种伙伴关系，这是双方获得合理涨价的基础，钢铁公司签定长期合同支持矿石公司扩大生产，双方分享钢材市场兴衰。由于去年以来铁矿石价格投机性上涨吸引第三方进入，开始挑战Rio Tinto 和 BHPB在澳西铁矿石垄断地位，现在这个规则已经被世界铁矿石巨头改变，他们认为无论价格上涨25%还是100%，都不会使其他竞争者有不同对策，因此所以不如能涨多少就涨多少，根本不管钢铁公司能否接受。 因此2005年度合同价格谈判将注定改变买卖双方历史关系。澳大利亚供应商将利用澳西-亚洲和巴西-亚洲之间18美元/吨的海运费差价大做文章，涨幅肯定高出巴西公司。
如果铁矿石价格大幅上涨，超过钢铁公司的承受能力，钢铁公司必然考虑减产；或者是提高电弧炉的使用比例，这种炉主要使用废铁而不是铁矿石；或者将成本转嫁给用户，进一步提高钢材价格，而如果超过用户的承受能力，用户必将更多地使用钢铁替代品。这些因素都必然影响到铁矿石需求，进而影响到今年二季度以后的干散货运输市场。
灵便型船市场
大西洋地区，美湾地区仍未出现转机，俄亥俄河等洪水泛滥阻碍煤炭出口，运费持续下滑。美湾/西北欧日期租水平降8.9%到31488美元/天，一艘86年造4.72万载重吨渔利美湾-叙利亚35000美元/天。西北欧/远东日期租水平降3.9%到30435美元/天，一艘04年造5.55万载重吨运力黑海---远东40000美元/天。
太平洋地区，也处于疲软状态，区域内往返日期租水平降5.2%到24677元/天，一艘4.7万载重吨现代船新加坡-澳大利亚往返25000美元/天，反方向上一艘04年造5.6万载重吨运力印西-中国41500美元/天。远东/西欧日期租水平降6.2%到22088美元/天，一艘84年造2.96万载重吨运力南非---美湾-英国/地中海25000美元/天。
巴拿马型船市场
大西洋地区，受到好望角型船市场上升带动开始回稳，美湾地区到远东租金回升到40000美元/天以上，贸易量从美湾扩大到大西洋东岸，一艘99年造运力黑海/远东43500美元/天。区域内往返日期租水平降0.5%到36512美元/天，一艘91年造6.9万载重吨运力美湾-西北欧32000美元/天+43万美元空载费，大西洋/远东日期租水平涨0.7%到40260美元/天，一艘02年造7.56万载重吨运力美湾-日本煤炭40000美元/天+75万美元空载费。
太平洋地区，区域内往返航线日期租水平降2.3%到30674美元/天，一艘78年造6.1万载重吨运力南美东返远东21000美元/天，以往在远东地区如此老龄船几乎不能获得交易机会。远东/欧洲航线日期租降2.2%到29375美元/天，一艘95年造7.52万载重吨运力华南-印尼-欧洲28000美元/天。
据业内人士称，尽管中国和巴西在大豆质量和质检标准方面依然存在一些分歧，但是两国大豆贸易有望在2月底恢复正常。 贸易商称，两国政府通过一系列的谈判互换意见，目前已经基本解决了大部分的分歧。据巴西驻华大使馆的官员表示，中国农业部于1月17日接受了巴西递交的转基因大豆安全证书，早先的安全证书于2004年12月31日到期。 贸易商称，南美早熟新豆将于2月底上市供应。考虑到巴西到中国的航期约为45天左右，所以巴西大豆船货抵华的时间最早可能在4月中旬。 经销商称，他们有信心在巴西大豆到货时拿到全部的所需文件。
好望角型船市场
大西洋市场 区域内往返日期租水平涨3.4%到77000美元/天，一艘04年造17万载重吨运力苏格兰--哥伦比亚--葡萄牙75000美元/天。欧洲大陆到远东日期租水平涨3.4%到92520美元/天，一艘93年造14.9万载重吨运力巴西-中国85000美元/天。巴朗--北仑+宝山铁矿石运价涨0.515美元/吨报收于36.87美元/吨。
太平洋市场 区域内往返航线日期租水平上升15.1%到63775美元/天，一艘02年造17万载重吨运力青岛-澳西往返60000美元/天。远东/欧洲航线日期租水平涨13.2%到47220美元/天。典型航线澳西--北仑/宝山铁矿石运价涨0.556美元/吨收于14.539美元/吨。
中国钢铁协会（CISA）预测去年中国进口了2.1亿吨铁矿石，实际使用了1.84亿吨，加上今年国内冶金矿山通过扩大产能，预计将新增产量3000万吨左右，中国铁矿石进口量增幅将比去年回落一半到3000万吨。这是目前对中国进口铁矿石最低的预测。
本周市场热点仍是国际铁矿石新年度价格谈判。日前CVRD公开宣称将把铁矿石价格提高90%以反映市场真实需求。因为从2001年底到2004年底国际热轧钢价格从199美元/吨涨257%到了711美元/吨，钢板价格从153美元/吨涨到520美元/吨,而铁矿石价格只从19.5美元/吨涨26.3%到24.63美元/吨。"全球钢铁公司能够在3年内连续涨价，说明需求仍非常强劲，为此我们有充足理由提高矿产品价格。"该公司反驳针对这次提价的过度批评，表示钢铁公司能够把这部分增加成本转嫁给消费者，钢铁公司已经消化澳大利亚炼焦煤大幅提价，从2005年1月份起从58美元/吨涨到125美元/吨。按700公斤炼焦煤炼1吨钢材公式计算，占钢铁成本30%的炼焦煤这次提价将使每吨钢增加成本47美元，每年进口1300万吨炼焦煤的巴西钢铁业将为此被削去9亿美元利润。CVRD的立场使它与长期商业伙伴世界第二大阿塞勒钢铁公司矛盾公开化，今年的原料定价之路将比较坎坷。
价格冲突背后有更深一层的意义。传统上铁矿石公司和钢铁公司之间是一种伙伴关系，这是双方获得合理涨价的基础，钢铁公司签定长期合同支持矿石公司扩大生产，双方分享钢材市场兴衰。由于去年以来铁矿石价格投机性上涨吸引第三方进入，开始挑战Rio Tinto 和 BHPB在澳西铁矿石垄断地位，现在这个规则已经被世界铁矿石巨头改变，他们认为无论价格上涨25%还是100%，都不会使其他竞争者有不同对策，因此所以不如能涨多少就涨多少，根本不管钢铁公司能否接受。 因此2005年度合同价格谈判将注定改变买卖双方历史关系。澳大利亚供应商将利用澳西-亚洲和巴西-亚洲之间18美元/吨的海运费差价大做文章，涨幅肯定高出巴西公司。
如果铁矿石价格大幅上涨，超过钢铁公司的承受能力，钢铁公司必然考虑减产；或者是提高电弧炉的使用比例，这种炉主要使用废铁而不是铁矿石；或者将成本转嫁给用户，进一步提高钢材价格，而如果超过用户的承受能力，用户必将更多地使用钢铁替代品。这些因素都必然影响到铁矿石需求，进而影响到今年二季度以后的干散货运输市场。
灵便型船市场
大西洋地区，美湾地区仍未出现转机，俄亥俄河等洪水泛滥阻碍煤炭出口，运费持续下滑。美湾/西北欧日期租水平降8.9%到31488美元/天，一艘86年造4.72万载重吨渔利美湾-叙利亚35000美元/天。西北欧/远东日期租水平降3.9%到30435美元/天，一艘04年造5.55万载重吨运力黑海---远东40000美元/天。
太平洋地区，也处于疲软状态，区域内往返日期租水平降5.2%到24677元/天，一艘4.7万载重吨现代船新加坡-澳大利亚往返25000美元/天，反方向上一艘04年造5.6万载重吨运力印西-中国41500美元/天。远东/西欧日期租水平降6.2%到22088美元/天，一艘84年造2.96万载重吨运力南非---美湾-英国/地中海25000美元/天。
巴拿马型船市场
大西洋地区，受到好望角型船市场上升带动开始回稳，美湾地区到远东租金回升到40000美元/天以上，贸易量从美湾扩大到大西洋东岸，一艘99年造运力黑海/远东43500美元/天。区域内往返日期租水平降0.5%到36512美元/天，一艘91年造6.9万载重吨运力美湾-西北欧32000美元/天+43万美元空载费，大西洋/远东日期租水平涨0.7%到40260美元/天，一艘02年造7.56万载重吨运力美湾-日本煤炭40000美元/天+75万美元空载费。
太平洋地区，区域内往返航线日期租水平降2.3%到30674美元/天，一艘78年造6.1万载重吨运力南美东返远东21000美元/天，以往在远东地区如此老龄船几乎不能获得交易机会。远东/欧洲航线日期租降2.2%到29375美元/天，一艘95年造7.52万载重吨运力华南-印尼-欧洲28000美元/天。
据业内人士称，尽管中国和巴西在大豆质量和质检标准方面依然存在一些分歧，但是两国大豆贸易有望在2月底恢复正常。 贸易商称，两国政府通过一系列的谈判互换意见，目前已经基本解决了大部分的分歧。据巴西驻华大使馆的官员表示，中国农业部于1月17日接受了巴西递交的转基因大豆安全证书，早先的安全证书于2004年12月31日到期。 贸易商称，南美早熟新豆将于2月底上市供应。考虑到巴西到中国的航期约为45天左右，所以巴西大豆船货抵华的时间最早可能在4月中旬。 经销商称，他们有信心在巴西大豆到货时拿到全部的所需文件。
好望角型船市场
大西洋市场 区域内往返日期租水平涨3.4%到77000美元/天，一艘04年造17万载重吨运力苏格兰--哥伦比亚--葡萄牙75000美元/天。欧洲大陆到远东日期租水平涨3.4%到92520美元/天，一艘93年造14.9万载重吨运力巴西-中国85000美元/天。巴朗--北仑+宝山铁矿石运价涨0.515美元/吨报收于36.87美元/吨。
太平洋市场 区域内往返航线日期租水平上升15.1%到63775美元/天，一艘02年造17万载重吨运力青岛-澳西往返60000美元/天。远东/欧洲航线日期租水平涨13.2%到47220美元/天。典型航线澳西--北仑/宝山铁矿石运价涨0.556美元/吨收于14.539美元/吨。
中国钢铁协会（CISA）预测去年中国进口了2.1亿吨铁矿石，实际使用了1.84亿吨，加上今年国内冶金矿山通过扩大产能，预计将新增产量3000万吨左右，中国铁矿石进口量增幅将比去年回落一半到3000万吨。这是目前对中国进口铁矿石最低的预测。
